Větší konkurence tam je, pravděpodobnější, že jsou firmy účinný a ceny nízké. Ekonomové identifikovat několik různých druhů konkurence. Dokonalé konkurence je myslitelné nejvíce konkurenční trh ve kterém všichni cenovým příjemcem. Firmy vydělávají pouze normální zisky, aby se udržely v podnikání holé minimální zisk. -Li firmy vydělávají víc než tuto (nadměrné zisky) ostatní firmy vstoupí na trhu a jednotku cenovou hladinu dolů dokud existují pouze normální zisky, jež mají být provedena. Většinu trhů vykazuje jistou formu nedokonalé nebo monopolních konkurence. Existují méně firem než dokonale konkurenčním trhu a každý může do jisté míry vytvářet překážky vstupu. Tedy firmy mohou získat nějaké nadměrné zisky bez nově vstupující subjekt schopna konkurovat snížit ceny. Nejméně konkurenceschopných trh je monopol, vévodí jediné firmy, která mohou získat značné nadměrné zisky buď kontrolou množství produkce v na trhu nebo cenu (ale nikoli obojí). v tomto smyslu, že je tvůrcem. Když existují jen málo firem na trhu (Oligopol) mají možnost chovat se jako výsadní prostřednictvím nějaká forma tajné (viz kartel). Na trhu dominují jediné firmě nemá ani nutně monopolní moc pokud jde o contestable trh. v takovém trhu, může ovládnout jediné firmě pouze v případě, že produkuje co nejúčinněji a ne vydělávají nadměrné zisky. -Li se stává neefektivní nebo vydělává na nadměrné zisky, jiný efektivnější nebo méně ziskové firmy budou vstupovat na trh a převládají spíše.